La industria de servicios financieros tiene una amplia gama de clientes individuales y comerciales, todos los cuales se dividen en una de dos categorías: clientes minoristas o institucionales. Los términos «inversor» y «cliente» son intercambiables porque los asesores financieros ofrecen principalmente asesoramiento sobre inversiones, orientación sobre el mantenimiento rentable de esas inversiones y asesoramiento sobre cómo cobrar y reducir las pérdidas de inversión.
Definición de retail
El término venta al por menor implica tanto las tiendas familiares como las megacadenas de abarrotes. Sin embargo, en lo que respecta a las empresas de servicios financieros y sus clientes, solo la operación familiar se consideraría un cliente minorista porque generalmente está dirigida por un individuo o una familia y es una pequeña empresa. La mega tienda, por su tamaño, sería considerada una institución.
El término institución se refiere a clientes más grandes, como bancos, fondos que mantienen carteras de inversión para otros, como fondos de pensiones, compañías de seguros y grandes establecimientos minoristas. A menudo, los grandes clientes minoristas e institucionales serán parte de una cadena nacional y brindarán a sus empleados oportunidades de inversión y planes de jubilación.
Un cliente minorista puede ser un individuo extremadamente rico o una pequeña empresa exitosa. Los activos financieros de los clientes minoristas pueden extenderse a decenas de millones, por lo que los pequeños de ninguna manera se traducen en un cliente de valoración de cartera baja o de centavo.
Clientes institucionales
La mayoría de los asesores financieros de las empresas de servicios financieros solo tienen clientes minoristas. Los clientes institucionales suelen ser atendidos a través de una fuerza de ventas institucional separada. De manera similar, ciertas líneas de negocios y funciones laborales generalmente se organizan en una división minorista en función de la orientación al cliente. Además del asesoramiento financiero, otras categorías de servicios financieros incluyen la planificación financiera .
La distinción predominante entre clientes minoristas e institucionales es el volumen de comercio y los tipos de inversiones que realizan. Una compañía de seguros que vende pólizas de por vida que acumulan valor en efectivo con el tiempo lo hace invirtiendo una parte de sus primas. Las grandes instituciones (bancos, compañías de seguros, fondos de pensiones, fondos mutuos y fondos cotizados en bolsa (ETF)) compran y venden valores para sus carteras de inversión. Luego toma prestado contra el crecimiento de esas carteras, a menudo libres de impuestos. Una compañía de seguros tiene la responsabilidad ética y profesional de invertir sus primas de manera adecuada pero segura. Si asume regularmente inversiones de alto riesgo y sus asegurados pierden dinero constantemente, puede enfrentar el cierre debido a la pérdida de clientes. Por otro lado, los rendimientos minúsculos de las inversiones también resultarán en la pérdida de clientes. Los clientes institucionales a menudo están sujetos a su propio servicio a los clientes. Una pequeña empresa, por el contrario, tiene pocos empleados y obligaciones.
Línea de fondo
Los clientes minoristas tienden a comprar en lotes redondos o 100 acciones. A veces compran menos de 100 acciones, incluso una sola acción en algunos casos excepcionales. Los clientes institucionales, por otro lado, tienden a comprar y vender miles de acciones a la vez.
Tanto los inversores minoristas como los institucionales invierten en acciones, bonos, contratos de futuros y opciones, pero solo los inversores institucionales tienden a negociar en swaps y mercados a plazo. Debido a las diferentes metas y prácticas de inversión asociadas con cada tipo de cliente, la asesoría financiera brindada a los clientes minoristas será completamente diferente a la asesoría financiera brindada a los clientes institucionales.
